暂停溢价6倍收买，5连板股跌停
VR零部件订单迸发增加
8月7日晚间，天风国际剖析师郭明錤发布研报称，估计苹果最快将在2023年1月发布AR/MR头戴设备，可能是下一个革命性消费电子产品。现在商场对苹果AR/MR头戴设备的价格预期为2000美元-2500美元。苹果第一代AR/MR头戴设备的调查要点应该是验证商场需求是否存在，而非价格或出货量。若商场需求被验证存在，在出产、技能与本钱改进情况下，未来价格将逐渐下降，并有利出货量快速增加。
事实上，近期VR&AR板块热度有所升温。据集微网音讯，因为VR类设备出货量大幅增加，衍生出更多订单需求。近来，有供应链厂商表明，包含和硕、广达在内的几家台系代工大厂近期VR类设备的订单量都不错，对零部件的需求量也有显着可见的增加。
2023年，Meta、Pico、索尼都将推出下一代头显，苹果也有望发布一款混合实际头显，几大巨子一起发力有望进一步扩展零部件及代工需求。
巴西多元交际拓宽亚洲新机遇
2025年，美国总统特朗普再度掀起交易保护主义浪潮，经过大规划加征进口关税企图重塑全球交易格式，这一胡作非为本质上是全球化开展的动摇现象，但交易战溢出效应持续发酵，诱发了全球供应链的趋势性重构。应当以为，在交易战布景下，全球供应链存在断链或许性，而巴西作为全球供应链视角下农业资源丰厚、供应竞争力杰出的重要国家，在本轮全球供应链调整与重组时期，与全球南边国家一起应对交易战危机的协作中迎来了多方面的新机会。
全球供应链系统下的巴西纽带
巴西是全球化进程中的“农业超级大国”，其供应链深度嵌入全球粮食安全系统。凭仗一起的资源禀赋和战略定位，该国正逐渐从“大宗产品供应者”向“全球供应链要害支点”转型。作为全球最大的大豆、牛肉、咖啡出口国，以及糖、玉米等农产品的中心供应方，巴西的农业生产动摇直接影响世界粮价走势，展示了根据全球供应链系统的巴西话语权。
在保护全球供应链装备的利益上，巴西的声响一向很清晰，建议抵抗对全球供应链采纳约束性交易办法，鼓舞发明公正的商场条件。
在交际斡旋和基建规划上，巴西也着力推进WTO农业商洽，树立“北部物流走廊”和“南南供应链走廊”，强化其作为“战略粮仓”的安稳性。巴西向我国、欧盟输出根底农产品的一起，又以生物燃料（乙醇）供应参加美国动力转型，经过跨大陆的供应链耐性网络，使巴西农业供应链不只作为世界交易的重要组成部分，更成为开展我国家与发达国家间的“缓冲带”。
在地缘政治分裂布景下，巴西因农产品出口驱动增加成为资源受益者，又因人物多重性成为在大国博弈中的“动态平衡者”。交易战引发的地缘经济变局扩大了其“资源权利”，但也迫使巴西加快从被迫嵌入向自动刻画转型。
应当注意到，巴西农业供应链系统在结构上仍存在许多短板，基建缺少、州税壁垒、技能断层等国内要素持续约束巴西农业工业现代化晋级。与此一起，交易战往往引发大宗产品商场投机，巴西作为出口导向型经济体，大豆、铁矿石等大宗产品价格剧烈改变或许导致外汇收入动摇，从而影响农药、化肥等农业投入品商场安稳。外部环境的不确定性倒逼巴西加快结构性变革，若能在全球供应链重构中强化“供应链中立国”定位，将交易战危机变供应链起色，巴西有望对冲交易危险，进一步强化全球供应链纽带位置。
巴西供应链结构调整与对策
巴西在全球供应链中的一起价值，源于其解构了传统“中心—边际”系统的二元敌对，在长时间深耕全球供应链的开展方向下，巴西完成了全球供应链中资源供应者与规矩刻画者的身份一致，并等待从技能追随者向绿色立异者改变。
交易战布景下，这种多重身份使巴西有才能凭仗供应链规划效应在大国博弈中对冲危险，并顺势加快完成以下全球供应链工业优化布局、下降单一商场出口依靠和招引外资推进工业技能晋级的供应链结构现代化方针。
首要，中美交易冲突推进全球供应链调整，为巴西提高农业产品世界竞争力发明了有利条件。跟着我国和美国之间交易争端的晋级，全球收购方开端从头评价供应链危险，寻觅代替产品来历。巴西具有丰厚的农业资源和安稳的生产才能，在世界商场大将更受资方喜爱，尤其在肉类、大豆和玉米等大宗农产品范畴具有杰出潜力。全球供应链从头布局，不只有助于巴西稳固现有商场，还能拓宽新的出口途径，进一步提高产品世界竞争力。
第二，巴西政府可借机推进出口多元化战略，优化工业结构。世界商场的不安稳促进巴西政府从头审视外贸方针，经过加强与非传统交易同伴（如东南亚、非洲国家等）的协作，来下降对单一商场的依靠。一起，政府或出台优惠方针和支撑办法，鼓舞出口导向型工业进行产品立异和晋级。这样的方针环境有助于优化巴西的出口工业结构，提高全体经济抗危险才能，并为企业发明更多世界协作时机。
第三，全球交易环境改变为巴西招引跨国出资和技能协作供应了新机会。全球供应链才能的调整与重组也是一次全球供应链技能与出资的再整合。部分跨国企业或许会考虑将部分生产线转移到本钱更低、资源足够且政治经济环境相对安稳的区域。巴西具有优质的农产品资源和长时间支撑的安稳方针，这使其成为跨国企业从头布局和出资的抱负目的地。此外，交易冲突催生的供应侧变革需求，或将推进技能、办理及本钱的跨国流入，为巴西现代化改造和工业晋级供应活跃动力。
全体而言，巴西在发挥优势捉住转型时机的一起，应经过深化多边交易协作、加强工业链及供应链安全建造，平衡外部冲击和内部经济安稳的两层压力。一起，在交易保护主义盛行时期，巴西政府与企业更应加强交流一起拟定灵敏对策，有备无患来下降全球经济动乱对国家久远开展的负面影响。
全球供应链调整时期的潜在危险
值得防备的是，交易战引发的全球不确定性或许加重巴西国内通胀压力，构成雷亚尔价值降低及信贷本钱上升，从而对巴西全体经济安稳性构成应战。雷亚尔对美元的价值降低不只会推高进口本钱，也或许引发本钱外流，迫使巴西中央银行延伸加息周期，从而影响民众消费和企业出资，连累经济复苏。一起，全球经济衰退危险上升，将对巴西出口需求构成冲击，尤其是农业部门或许因国内方针调控而面对出口约束，从而影响其在全球供应链中的长时间外贸布局。
综上所述，在交易保护主义浪潮与全球供应链重构交错的变局下，巴西凭仗其农业资源优势和战略平衡才能，有望成为安稳全球粮食与动力供应链的要害力气：一方面，中美交易冲突加快了农产品收购多元化趋势，巴西以大宗产品出口稳固“避险锚点”位置，并借南南协作拓宽新式商场，招引跨国本钱推进工业链晋级；另一方面，其内部结构性对立与外部危险构成两层应战，倒逼巴西经过数字基建、准则改造及“耐性交际”平衡大国博弈，将危机转化为从“资源依靠”向“规矩刻画”跃迁的机会。若巴西能在农业科技赋能与多边协作中打破表里约束，则有望凭借全球供应链调整与重组的机会，为全球南边国家探究自主开展途径供应实践范本。
（文章仅代表作者观念。）
12月3日，四川广安爱众股份有限公司（600979.SH，下称“广安爱众”）午后13点26分突遭暴力拉升，在短短的5分钟内，股价从5.26元飙升至5.71元，涨幅自1.16%急剧扩展至10.02%。
到收盘时，公司股价稳稳锁定在5.71元/股，5万股民牢牢封死涨停板，当日换手率为22.1%，总市值到达72.04亿元。
据悉，近年来，公司股价低迷，不过，自本年9月下旬，便敞开了上行之旅。特别最近，公司股票涨势汹汹，11月21日、11月22日、11月25日、11月29日和12月2日、12月6日，接二连三强势涨停，斩获9天6板。
Wind数据显现，公司股票已接连4个月坚持上涨，股价从9月18日的2.86元/股一路攀升至当时价位，简直翻倍。
广安爱众为何会忽然起飞？究竟是何方神圣？
沾上“广字辈”概念
“公司股价在短时刻内呈现如此剧烈的动摇，这背面或许有多重要素一同效果。商场心情和资金流向的改变或许是直接诱因，特别是在当时商场环境下，一些题材股、热门股简单遭到游资追捧。别的，公司本身的一些消息面要素也或许起到火上加油的效果。”新金融专家、经济学家余丰慧对《华夏时报》记者表明。
记者多方了解得悉，从近期商场体现来看，一方面，电力板块近期在继续上涨，板块呈现五连阳。个股上，除了广安爱众外，川能动力也呈现了连板行情。
另一方面，广安爱众的股价上涨或沾上了“广字辈”概念。记者了解到，近期，前有“东方系”狂掀涨停潮，后有“龙字辈”“蛇字辈”异动四起。
相关数据显现，到11月3日，44只“广”字最初的股票中，有26只呈现上涨，其间，广东明珠斩获3个涨停，广田集团录得4连板，广汽集团3连板，广百股份5天3板，渊博股份13天10板，广安爱众9天6板。
一同，记者还注意到，在股票暴升期间，个股也遭受了暴降行情，如广安爱众先后在11月26日和11月28日，别离下挫9.9%和9.49%。渊博股份更是在12月3日尾盘14点48分起的短短9分钟内，上演了惊魂的“天地板”。
关于“广字辈”概念，前海开源首席经济学家杨德龙奉告《华夏时报》记者，最近，商场炒作的确比较离谱，各类概念盛行。这一方面体现出商场活跃度较高，挣钱效应显着改进；但另一方面也蕴含着必定危险。特别是缺少逻辑支撑的炒作，一旦热潮完毕，或许会引发比较大的跌落。所以，主张出资者慎重参加，防止高位回落被套。
6亿元诉讼案悬而未决
材料显现，广安爱众的主营事务为水力发电、供电、天然气供给、日子饮用水、新能源开发和股权出资。到2024年上半年底，公司已建成12座水电站，首要散布于四川、新疆等地，一同正大力开发与建造光伏事务。
从生产经营状况来看，本年前三季度，公司各项事务均有添加，光伏开展最猛。详细来看，售水量为7408.65万立方米，同比添加13.53%；电力板块发电量为142752.15万千瓦时，同比添加14.25%；售气量20630.13万立方米，同比添加1.47%；光伏发电量为4397.8万千瓦时，同比添加412.7%。
三季报显现，公司经营收入到达23.33亿元，同比添加15.71%；归母净赢利为2.4亿元，同比添加59.68%。
究其原因首要有两方面要素：一是公司新营销体系上线对计量周期进行了调整，智能表计按天然月末进行结算，以及受极点气候影响售电量添加。二是受气候要素影响，公司水电站地点区域上游来水量同比添加，发电量较上年同期添加14.25%，从而带动公司经营收入及赢利的添加。
虽然公司业绩存在必定支撑，但需求提及的是，广安爱众及子公司近期触及了一同严重的诉讼，现在，法院已受理，没有开庭。
据了解，西藏联合企业办理有限公司为原告，公司及全资子公司深圳爱众本钱办理有限公司（下称“爱众本钱”）均为被告方，当时，原告恳求判令公司全资子公司爱众本钱付出股权和债务等收买对价617,012,522.30元，广安爱众在前述诉求金额范围内承当连带清偿责任。
对此，余丰慧也表明，考虑到公司面对的法令危险，出资者应坚持警惕，理性看待股价动摇，防止盲目追高。
董事长频频更迭
除了触及诉讼问题，记者关注到，2018年以来，公司高管问题频出，董事长频频更迭。
2018年3月12日，公司接到控股股东四川爱众开展集团有限公司（下称“爱众集团”）信件，因罗庆红涉嫌违纪违法，经研讨，决议中止其公司党委书记、董事长职务，一同主张推举公司董事袁晓林代行董事长责任。2018年10月29日，袁晓林正式被推举为第五届董事会董事长。
就任刚刚3个月，2019年1月31日，袁晓林便因作业调整，请求辞去董事长职务。同日，公司召开会议，推举张久龙为公司第五届董事会董事长。
不到两年半时刻，2021年6月28日，广安爱众公告称，张久龙因作业调动原因辞去公司第六届董事会董事长、董事会战略与出资委员会主任委员职务，并辞去代行董事会秘书责任。一同，广安爱众宣告，2021年6月25日，公司召开会议，赞同推举余正军为第六届董事会董事长、法定代表人，并代行董秘责任。
记者了解到，辞去职务后的张久龙仍在担任广安爱众的董事、董事会提名与薪酬委员会委员职务。
2024年9月12日，控股股东向公司下发了奉告函，公司董事张久龙被立案查询并采纳施行留置。2024年11月11日，广安爱众收到董事张久龙的辞去职务请求书，因个人原因，张久龙辞去公司董事和战略与出资委员会委员职务，不再担任任何公司职务。此外，天眼查数据显现，张久龙现在仍是公司控股股东爱众集团的董事长。
责任编辑：李未来 主编：张豫宁
商场心情的炽热，与重磅方针的定调严密相关。12月9日，中共中央政治局召开会议，分析研究2025年经济工作。会议提出，施行愈加活泼的财务方针和适度宽松的钱银方针，充分完善方针工具箱，加强超常规逆周期调理，打好方针“组合拳”。
此次重要会议的许多新提法，可以说全面超出预期，进一步为商场注入决心。中金公司在研报中表明，本次政治局会议在方针方针、方针基调、方针手法等各方面进一步给商场注入决心。从方针方针看，对增加的要求愈加明晰，对“楼市股市”的表述也非常明晰。从方针基调看，钱银财务方针都更为活泼，初次提出“超常规逆周期调理”。从方针方向看，扩展内需排在首位，提振消费、改进民生的倾向进一步杰出。
中信证券表明，本次政治局会议要求施行适度宽松的钱银方针，这是2010年之后我国初次施行适度宽松的钱银方针，估计下一年逆回购利率降幅为40至50个基点，LPR和借款利率降幅或许更大。“新一轮方针发令枪响起，方针拐点再次承认，明晰2025年宏观方针将加力提效。”
国金证券战略分析师黄岑栋则表明，“加强超常规逆周期调理”是首提，从提法可见方针关于当时经济形势和外部不确定性的注重。此外，“稳住楼市股市”是改进居民资产负债表和收入的最重要手法之一。“全方位扩展国内需求”“大力提振消费”或意味着财务将对更多的消费品进行补助。
前海开源首席经济学家杨德龙表明，针对房地产商场，我国出台了一系列方针，包含下降存量房贷利率、撤销房地产限购、下降首付份额等办法来安稳楼市，对推进房地产商场止跌回稳含义严重。房地产作为国民经济的支柱产业，安稳房地产商场对上游六十多个职业都会起到较大的拉动作用。自本年10月以来，监管部门现已落地多项支撑房地产商场的“组合拳”，在提振商场预期、改进商场活泼度方面作用显着好于以往，房地产商场呈现了阶段性回稳。
安稳股市方面，近期，中长时间资金的出场速度加速，A500ETF的规划在最近三个月扩展到2000亿以上，宽基类ETF基金发行量大增，有多家基金公司正在发行或预备发行宽基类ETF。别的，央行预备的3000亿回购专项借款也在顺畅施行，长时间资金连续出场，再加上近期商场活泼的科技主线，大A有望进入新格局。
文/本报记者朱开云
